
這兩天“假理財”成為朋友圈的熱詞,而其背后蘊藏的真危機則是更多業內人士關注的焦點。19日晚間,在中國基金博物館金融大講堂上,中國人民銀行原副行長馬德倫表示,我國的金融面對著一個新形勢,急需認清挑戰,才不至于迷茫,甚至于迷失。
一個新形勢
近年來,我國金融業的快速發展有目共睹。作為身在其中的馬德倫感受更為深刻,其表示金融發展越來越快,現在我國的金融業具有市場化、國際化、科技化三大基本的特征。
“這是一個新形勢。”當然,這些還不是當前金融業的全部,馬德倫表示,說到金融大發展,就不得不說中國老百姓個人金融財富的積累和發展。
那么中國老百姓個人金融資產目前到底有多少。在演講中,馬德倫做了一個計算,截至2016年年底,儲蓄存款56萬多億,流通中的現金5萬多億;理財產品18.5萬億是個人購買的,信托計劃是個人購買的16399億,外幣存款1264億美元,壽險是投資,是17440多億。
“另外,還有股市,股票市場因為市值的波動,所以我沒有很好的估算。”馬德倫表示,面對這樣的形勢,需要透過紛繁的現象去看到金融發展的未來,看到所面對的挑戰,從而才不至于迷茫,甚至于迷失,才能找到前進的方向,才能更好地發展我們自己。
校園貸的風險傳染
馬德倫之所以在演講中強調要認清當前的形勢和面對的挑戰,或許和近年來屢有發生的金融風險事件有關,比如最近的“假理財”事件,此前的一些金融機構的“蘿卜章”事件。
在今年的全國兩會上,防控金融風險是一大熱點,不少專家在此前都表示,防風險是2017年金融領域的一件大事。對此,馬德倫認為,首先需要明白什么時候金融機構易于忽略了風險。
馬德倫表示,第一是經濟一派繁榮的時候,經濟的持續增長對金融服務的需求旺盛,金融機構可以不加考慮地去挑選和發展客戶,可以放心地融通資金。第二,在銀根放松的時候,籌措資金比較容易,風險也易于被掩蓋。第三,在資產規模迅速擴張的時候,我們往往只看到規模的擴張,而忽略了潛在的風險。
除了風險的發生,馬德倫表示風險的傳染更需要警惕,其認為典型的實例就是近兩年盛行的各種校園貸,“講到這里我想到了校園貸,裸貸,明知高利率,為什么有的學生還在里面‘滾’呢?因為他前面借了高利率還不上,他只好繼續去借,借了去還,借了去還,滾來滾去,他無力償還,所以出現了,所以市場風險的傳染,我們現在應該更為警惕。”
金融的科技化
在金融發展的未來中,馬德倫表示,科技的發展帶來了深刻的變化,如現在的區塊鏈技術。“主要國家的貨幣當局在研究數字貨幣運用區塊鏈。區塊鏈技術最重要的核心問題是去中心化,現在各家銀行實際是一個中介,是一個中心,你的客戶在你這兒開賬戶,你就成為這些客戶的中心,未來將發展很快。”
記者發現,在人機大戰后,不少行業開始討論計算機代替人,而金融業也不可避免地被討論到,對此馬德倫認為,計算機的好處就是它比人守規矩,計算機的“智商”加上投資組合理論,會做得很好。“今天我還跟有的銀行在討論,他的員工在進行結構的優化。未來什么都可以,人怎么辦?因為好多事都能替代了,你在制造業,機器人對人的替代,所以這個世界變化真快,所以應該有一個長遠的考慮。”